Selera risiko membaik pada awal Senin karena para pelaku pasar memperkirakan ketegangan Israel-Iran tidak akan semakin memanas. Para pemain global serta beberapa pejabat Israel enggan mendukung Yerusalem dalam serangannya terhadap Teheran. Selain itu, harapan akan stimulus tambahan dari China dan data yang beragam menjelang rilis Penjualan Ritel AS juga belakangan ini turut memperbaiki sentimen.
Di tengah pergerakan ini, Indeks Dolar AS (DXY) mundur dari level tertinggi sejak November 2023. Hal ini memberi EURUSD dan GBPUSD ruang untuk pulih dari level terendah bulanan masing-masing. Namun, USDJPY melonjak ke level tertinggi baru sejak 1990 di tengah kekhawatiran akan divergensi jangka panjang antara kebijakan moneter Federal Reserve (Fed) dan Bank of Japan (BoJ). Meski demikian, AUDUSD mencatat kenaikan terbesar di antara mata uang G10 terhadap Dolar AS, didukung sentimen positif dan kinerja positif komoditas.
Selanjutnya, harga emas berkonsolidasi setelah mencatat penurunan harian terbesar dalam dua bulan, sembari menarik minat beli untuk menguji rekor tertinggi. Sementara itu, harga minyak mentah melanjutkan penurunan pada Jumat di tengah kekhawatiran akan lemahnya permintaan, tetapi mengabaikan kekhawatiran ketatnya pasokan.
BTCUSD dan ETHUSD tetap menguat untuk hari kedua berturut-turut, memperpanjang rebound akhir pekan dari level terendah bulanan, didorong optimisme menjelang halving Bitcoin pada 20 April.
Berikut adalah pergerakan terbaru aset-aset utama:
- Minyak Brent kembali turun di bawah $90.00, melemah 0.85% intraday ke sekitar $89.80 pada saat berita ini ditulis.
- Harga emas berbalik menguat setelah terkoreksi pada hari sebelumnya dari level tertinggi sepanjang masa, dengan kenaikan tipis ke sekitar $2.353 saat ini.
- Indeks USD bergerak naik-turun di sekitar 106.00, mencatat pelemahan tipis di dekat level tertinggi sejak awal November 2023.
- Wall Street ditutup melemah, sementara saham Asia-Pasifik turun tipis. Selain itu, saham Eropa dan Inggris mencatat kenaikan tipis pada jam pertama perdagangan.
- BTCUSD dan ETHUSD sama-sama bertahan menguat dengan kenaikan tipis ke sekitar $66,300 dan $3,240 pada saat berita ini ditulis.
Dolar AS melemah di tengah optimisme yang berhati-hati…
Dolar AS melonjak ke level tertinggi dalam beberapa hari pada Jumat karena kekhawatiran akan serangan Iran terhadap Israel dalam waktu dekat, yang kemudian terbukti benar. Namun, kabar bahwa aksi balasan militer Teheran atas serangan sebelumnya di Yerusalem tidak akan memicu eskalasi ketegangan geopolitik membuat pelaku pasar bisa bernapas lega dan meredam penguatan Dolar AS pada awal perdagangan Senin. Selain itu, penolakan AS untuk mendukung Israel jika negara itu menyerang Iran dan harapan akan stimulus tambahan dari China turut menopang optimisme yang berhati-hati sepanjang hari ini. Sebaliknya, kabar mengenai sanksi baru AS dan Inggris terhadap pengiriman pasokan Rusia yang diproduksi setelah tengah malam pada Jumat membebani sentimen risk-on.
Meski kemungkinan tidak adanya langkah baru di bidang geopolitik memberi kesempatan bagi para pembeli Dolar AS untuk mengambil jeda setelah mencapai level tertinggi dalam beberapa bulan, kekhawatiran hawkish mengenai kebijakan suku bunga Federal Reserve AS (The Fed) membuat Greenback tetap menguat, terutama setelah data inflasi AS pekan lalu menunjukkan angka yang lebih tinggi dari perkiraan.
Selain petunjuk inflasi AS, komentar pejabat Fed juga membuat USD mengabaikan data Indeks Sentimen Konsumen UoM bulan April yang lebih lemah, yaitu 77,9 dibandingkan perkiraan 79,0 dan angka sebelumnya 79,4. Perlu dicatat bahwa ekspektasi inflasi satu dan lima tahun University of Michigan (UoM) meningkat, sehingga memperkuat pandangan pasar bahwa pemangkasan suku bunga Fed akan ditunda.
Menanggapi komentar pejabat Federal Reserve, Presiden Fed Atlanta Raphael Bostic mengatakan, “Inflasi akan terus melandai, tetapi lebih lambat dari yang kami harapkan.” Senada dengan itu, Presiden Federal Reserve Bank San Francisco Mary Daly mengatakan bahwa sama sekali tidak ada urgensi untuk menyesuaikan suku bunga kebijakan. Presiden baru Federal Reserve Bank of Kansas City, Jeffrey Schmid, juga membela kebijakan moneter AS saat ini, sementara Presiden Fed Chicago Austan Goolsbee mengatakan, “Pertanyaan tentang ‘tahap terakhir’ penurunan inflasi ‘sedikit lebih sulit’.” Terakhir, Presiden Fed Boston Susan Collins juga menyebutkan bahwa pelonggaran kebijakan akan tepat dilakukan pada suatu saat nanti, tetapi saat itu belum tiba.
Saat Dolar AS melemah, EURUSD berhasil rebound dari level terendah dalam 5,5 bulan. Namun, bias dovish terhadap Bank Sentral Eropa (ECB) membatasi pemulihan korektif pasangan Euro ini. Sementara itu, Gubernur bank sentral Prancis sekaligus anggota Dewan Gubernur ECB, François Villeroy de Galhau, memberikan pernyataan kepada media Prancis Le Journal du Dimanche pada akhir pekan. Ia mengatakan, “Bank Sentral Eropa kemungkinan akan memangkas suku bunga pada bulan Juni.” Selain itu, survei inflasi ECB terus menunjukkan penurunan inflasi utama, dari 2,4% pada 2024 menjadi 2,0% pada 2025 dan 2026. Hal ini semakin menekan pasangan Euro.
Di sisi lain, GBPUSD juga pulih dari level terendah sejak akhir November 2023 di tengah pelemahan Dolar AS secara luas, serta berkat pernyataan hawkish Gubernur Bank of England (BoE) Andrew Bailey pada Jumat. Bailey mengatakan, “BoE sebaiknya tidak terlalu menekankan proyeksi utama yang didasarkan pada ekspektasi suku bunga pasar.”
Selanjutnya, USDJPY mengabaikan pelemahan Dolar AS dan melonjak ke level tertinggi baru sejak 1990, naik hampir setengah persen ke sekitar 154.00. Pelaku pasar memperkirakan perbedaan kebijakan moneter antara The Fed dan Bank of Japan (BoJ) akan tetap lebar dalam waktu lama. Pembeli Yen juga mengabaikan perbaikan Pesanan Mesin Jepang pada Februari. Perlu dicatat, intervensi verbal pejabat Jepang dapat memicu koreksi sementara pada harga USDJPY yang berada di level tertinggi dalam beberapa tahun.
Selain itu, PMI Jasa BusinessNZ Selandia Baru turun ke level terendah dalam tujuh bulan dan berada di bawah level 50,0. Ini mengindikasikan kontraksi aktivitas sektor jasa pada Maret. Kondisi ini menghambat pemulihan NZDUSD dari level terendah dalam lima bulan, meskipun Dolar AS mundur dari level tertinggi tahun ini.
Perlu dicatat, pasangan AUDUSD menjadi yang paling diuntungkan dari pelemahan Dolar AS karena harga komoditas memulihkan kerugian pada Jumat. Selain itu, lonjakan Aluminium dan Nikel ke rekor tertinggi serta kinerja Bijih Besi—komoditas ekspor utama Australia—yang positif turut mendorong pasangan Aussie rebound dari level terendah dalam dua bulan.
Di sisi lain, saham-saham di kawasan Asia-Pasifik masih melemah mengikuti kerugian Wall Street, meski China mencatat pergerakan positif. Sementara itu, imbal hasil obligasi Treasury AS naik tipis. Harga Emas berbalik naik setelah terkoreksi dari rekor tertinggi pada hari sebelumnya, sedangkan harga minyak mentah turun meski kekhawatiran akan ketatnya pasokan dari Timur Tengah semakin meningkat. Selanjutnya, BTCUSD dan ETHUSD melanjutkan pemulihan pada Minggu dari level terendah bulanan, setelah turun selama dua pekan berturut-turut, menjelang peristiwa halving Bitcoin pekan ini.
- Sinyal beli kuat: USDCAD, USDJPY, Dolar AS
- Jual kuat: AUDUSD, NZDUSD, GBPUSD
- Beli: BTCUSD, ETHUSD, Nasdaq, Emas
- Jual: DAX, FTSE 100, BTCUSD, AUDUSD, EURUSD
Data Penjualan Ritel AS dan geopolitik menjadi perhatian…
Di tengah perkembangan perang Israel-Iran yang akan menjadi perhatian para trader momentum, data Penjualan Ritel AS untuk bulan Maret, Indeks Manufaktur Empire State NY untuk bulan April, dan Produksi Industri Zona Euro juga penting untuk dicermati guna mendapatkan arah yang jelas. Data AS yang kemungkinan melemah dan angka-angka Uni Eropa yang membaik dapat mendorong pasangan EURUSD melanjutkan rebound terbarunya. Sementara itu, kejutan apa pun dapat menambah kekhawatiran geopolitik dan mendorong Dolar AS semakin menguat.
Semoga keberuntungan menyertai trading Anda!
