Perkembangan perdagangan dan berita politik yang lebih baik meningkatkan sentimen dalam pasaran yang lengang
Pasaran dibuka pada hari Isnin dengan optimisme yang berhati-hati, meskipun AS dan UK bercuti, selepas Presiden Trump menangguhkan tarif 50% yang dirancang ke atas EU hingga 9 Julai. Optimisme terhadap kemungkinan perjanjian nuklear AS-Iran meningkat selepas lima pusingan rundingan. Harapan baharu terhadap langkah rangsangan dari China dan kebimbangan yang semakin reda tentang rang undang-undang cukai Trump turut menyokong sentimen. Rang undang-undang itu kini berdepan tentangan dalam kalangan Republikan, yang berpotensi meredakan kebimbangan tentang hutang AS.
Dalam keadaan ini, Indeks Dolar AS (DXY) jatuh ke paras terendah dalam lima minggu, meneruskan kejatuhan paling ketara sejak awal April yang dicatatkan minggu lalu. EURUSD dan GBPUSD melanjutkan kenaikan, manakala USDJPY turun naik berhampiran paras terendah dalam tiga minggu. AUDUSD dan NZDUSD pula mencecah paras tertinggi dalam beberapa hari. Selain itu, USDCAD jatuh ke paras terendah sejak Oktober 2024, meskipun prestasi minyak kurang memberangsangkan.
Harga emas diniagakan berhampiran paras tertinggi dalam dua minggu selepas melonjak kukuh sepanjang minggu, manakala pasaran kripto meningkat sedikit dan menguji paras rintangan utama. Ekuiti Asia-Pasifik mencatat kenaikan sederhana walaupun Wall Street ditutup lemah, sebahagiannya disebabkan kebimbangan berterusan mengenai tarif EU.
EURUSD meningkat susulan kelegaan mengenai tarif, USDJPY stabil selepas kemerosotan baru-baru ini
Walaupun jangkaan terhadap pemotongan kadar faedah pada Jun semakin meningkat dan pegawai ECB menyuarakan kebimbangan dengan berhati-hati mengenai ketegangan perdagangan, EURUSD melonjak ke paras tertinggi dalam sebulan selepas Presiden Trump menangguhkan tarif EU sebanyak 50% yang dirancang, daripada 1 Jun kepada 9 Julai. Penangguhan itu, susulan rundingan EU-AS, meningkatkan sentimen dan mengekalkan kekuatan Euro di tengah-tengah isyarat pasaran yang bercampur-campur.
Sementara itu, USDJPY mendapat sokongan sementara berhampiran paras terendah dalam tiga minggu apabila selera terhadap risiko sedikit meningkat. Penurunan pasangan mata wang itu yang terhenti mungkin berkait dengan rundingan perdagangan AS-Jepun yang terbantut, walaupun PM Jepun Kishida masih menyasarkan untuk mencapai persetujuan menjelang pertengahan Jun. Namun begitu, Yen kekal mendapat sokongan daripada daya tarikannya sebagai aset selamat dan nada hawkish Bank of Japan, terutamanya ketika US Dollar secara umum melemah.
GBPUSD mencecah paras tertinggi sejak Februari 2022 susulan kelemahan USD, data UK yang kukuh & penembusan carta bullish
GBPUSD melonjak ke paras tertinggi sejak Februari 2022, mengesahkan penembusan bullish corak “Cup and Handle” yang terbentuk sejak 10 bulan lalu. Kenaikan ini didorong oleh data jualan runcit dan inflasi UK yang memberangsangkan, keyakinan terhadap perjanjian perdagangan baharu serta kelemahan US Dollar secara meluas. Walaupun pasaran UK dan AS bercuti pada hari Isnin, jangkaan hawkish terhadap Bank of England (BoE) membantu memastikan pembeli Pound kekal menguasai pasaran.
AUDUSD dan NZDUSD melonjak, USDCAD kembali ke paras terendah dalam beberapa bulan
Kelemahan US Dollar secara meluas dan keyakinan terhadap China mendorong AUDUSD dan NZDUSD ke paras tertinggi dalam enam bulan, manakala USDCAD merosot ke paras terendah sejak Oktober 2024. Namun, kenaikan AUD/USD berdepan halangan selepas China mengkritik langkah Australia untuk mengambil semula Pelabuhan Darwin daripada pengendali China.
Bagi USDCAD, data jualan runcit Kanada yang memberangsangkan dan sentimen perdagangan global yang bertambah baik menyokong Loonie, tetapi isyarat bercampur-campur daripada Bank of Canada (BoC) serta harga minyak mentah yang lemah mengehadkan penurunan selanjutnya.
Sementara itu, NZDUSD mengekalkan kenaikannya walaupun pedagang bersiap sedia menghadapi kemungkinan pemotongan kadar oleh RBNZ minggu ini.
Harga minyak mentah tertekan menjelang mesyuarat OPEC, emas meningkat sedikit
Harga minyak mentah terus tertekan apabila kebimbangan yang meningkat mengenai perjanjian AS-Iran, kemungkinan peningkatan pengeluaran dari Timur Tengah dan kesediaan OPEC+ untuk menambah bekalan membebani sentimen. Inventori AS yang meningkat dan keraguan terhadap strategi “Drill baby Drill” Trump turut menambah tekanan menurun. Namun, keyakinan terhadap perdagangan dan US Dollar yang lebih lemah membantu mengehadkan kerugian.
Sementara itu, harga emas kekal kukuh berhampiran paras rintangan utama, disokong oleh permintaan yang tinggi dari China dan India, ketidaktentuan pasaran serta tarikannya sebagai aset selamat, walaupun sentimen keseluruhan kekal bercampur-campur.
Mata wang kripto kekal lebih kukuh
Selepas merosot seketika pada Jumaat, Bitcoin (BTCUSD) dan Ethereum (ETHUSD) kembali meningkat dan menyasarkan paras rintangan teknikal utama. Keyakinan yang kembali memuncak dalam pasaran kripto—didorong oleh aliran masuk ETF dan sentimen positif susulan kemenangan pilihan raya Trump—mengekalkan pembeli dalam kawalan ketika pelabur mencari alternatif yang lebih selamat dalam pasaran yang bercampur-campur.
Pergerakan terkini aset utama
- Minyak mentah WTI bergelut untuk mengekalkan lantunan pembetulan pada hari sebelumnya sekitar $61.70.
- Harga emas kekal mendatar sekitar $3,340 selepas mencecah paras tertinggi dalam dua minggu pada Jumaat.
- Indeks USD merosot ke paras terendah sejak 22 April, turun 0.32% dalam dagangan harian kepada 98.80 ketika artikel ini ditulis.
- Wall Street ditutup dengan kerugian kecil, tetapi saham Asia-Pasifik meningkat sedikit. Sementara itu, ekuiti Eropah dan Britain mencatat kenaikan sederhana pada jam dagangan awal.
- BTCUSD dan ETHUSD masing-masing mencatat kenaikan selama tiga hari berturut-turut, ke sekitar $110,000 dan $2,570 menjelang waktu penulisan.
Permulaan suram bagi minggu yang dipendekkan oleh cuti umum…
Dengan cuti umum di UK dan AS serta kalendar ekonomi yang lengang, dagangan pada hari Isnin mungkin kekal suram, sekali gus berpotensi memberi ruang kepada Dolar AS untuk pulih. Namun, minggu ini dijangka lebih rancak dengan mesyuarat OPEC+, minit mesyuarat FOMC dan data inflasi dari AS, Jepun serta Australia. Pedagang juga akan memantau rapat rundingan perdagangan AS, risiko rang undang-undang cukai Trump dan ketegangan geopolitik yang melibatkan Iran dan Ukraine. Walaupun kebimbangan tentang hutang dan perdagangan mungkin menekan Dolar AS, pendirian Fed yang hawkish boleh memberikan sokongan dan mencabar pembeli mata wang utama, khususnya EURUSD dan GBPUSD.
Ramalan untuk aset utama
- Dijangka bergerak menaik: USDCAD
- Penurunan lanjut berkemungkinan: USDJPY, USDCHF
- Pergerakan mendatar dijangka: Nasdaq, DJI30, USDCNH, AUDUSD, NZDUSD, GBPUSD, US Dollar, BTCUSD, ETHUSD
- Penurunan beransur-ansur & dijangka: DAX, FTSE 100, Minyak Mentah, Emas, EURUSD
Semoga tuah dagangan menyebelahi anda!
