美元走弱、市场情绪喜忧参半，金价突破2400美元并刷新纪录高位

全球金融市场在这个重要的一周开局较为平静，交易者正寻找更多线索，以延续上周的走势。上周的市场动能显示，包括美联储（Fed）在内的主要央行可能降息。值得注意的是，欧洲大部分地区、瑞士和加拿大假期，加上经济数据日程清淡，也令周一早盘的市场波动受限。

尽管如此，美元周线收跌后仍承压，交易者逐渐接受美联储释放的信号，即2024年下半年可能降息。欧洲央行（ECB）官员不急于支持6月之后降息的立场，也推动EURUSD走高。同样，英国央行（BoE）决策者坚持限制性货币政策，GBPUSD也小幅走高。

USDJPY逆势小幅走高，原因是日本央行（BoJ）对加息相关担忧感到不安，同时近期美国优质国债收益率也出现了修正性反弹。

AUDUSD录得周线上涨后继续走强，而NZDUSD多头则在本周新西兰储备银行（RBNZ）公布货币政策前暂作喘息。另一方面，在油价走强和美元疲软的背景下，USDCAD在连续两周下跌后继续处于低位，市场暂未理会有关加拿大央行（BoC）立场偏鸽的担忧。此外，技术面突破，加上交易者预期利率将下降、纷纷买入黄金，推动金价升至历史新高；市场情绪分化也进一步助长了这一走势。

另一方面，BTCUSD录得3月初以来最大单周涨幅后继续走强，ETHUSD在表现强劲的一周后也维持坚挺。尽管如此，受政治捐款活动及现货以太坊ETF获批前的准备工作影响，加上美元走软，加密货币市场的交易活动明显增加。

以下是主要资产的最新走势：

• 西德克萨斯中质原油在录得四周以来最大单周涨幅后继续走强，发稿时日内上涨0.5%，报79.80美元附近。
• 黄金价格在刷新历史高位后，于2,450美元附近来回波动。
• 美元指数在表现疲软的一周后，于104.40附近维持低位。
• 华尔街收盘涨跌互现，而亚太股市小幅走低。此外，英国和欧洲股市在开盘首小时走势仍不明朗。
• BTCUSD和ETHUSD最新均上涨超过1.0%，分别接近67,000美元和3,110美元。

美元因美联储对加息犹豫不决及通胀放缓而承压……

尽管市场交投清淡，但由于市场担忧美联储将在2024年两次降息，美元仍承压。上周美国通胀数据表现疲软，加上美联储官员未能消除市场对加息的担忧，令美元走低。此外，股市谨慎乐观的情绪以及美国国债收益率走势不一，也可能对美元构成下行压力。周末有消息称，中国大举抛售美国国债，以降低对美元的依赖，这也令近期买入美元的投资者面临挑战。

不过，值得注意的是，相较于其他主要央行，美联储的立场相对更偏鹰派；再加上来自中国、俄罗斯和中东地区的地缘政治忧虑，为美元提供了支撑。周一早些时候，伊朗总统易卜拉欣·莱希和外交部长遭遇致命空难，这再次引发了人们对中东地缘政治局势可能进一步动荡的担忧。

另一方面，路透社发布的一项分析指出，在消费疲软之际，日本央行面临更大压力，需要提高利率。然而，尽管日元大幅下跌，政策制定者近期公开发言时仍持续表现出鸽派立场。

欧洲央行官员几乎已确认将在6月降息，但之后的政策路径仍不明朗，因此欧元兑美元在月内高位附近受益于美元走弱。同样，尽管市场对英国经济转型的看法不一，英镑兑美元仍保持坚挺。英国央行的表态整体偏鹰派，但市场人士仍预计2024年下半年会降息。

原油在库存持续下降、市场对OPEC+延长减产协议的担忧加剧后获得买盘支撑。此外，中东局势紧张也预示着供应可能趋紧；中国准备推出更多刺激措施，则令原油买家预期需求将进一步增加，推动油价上涨。

金价欣喜于突破2,400美元阻力位，该价位现已转为近端支撑位；金价也刷新历史高点，接近2,450美元，并瞄准3月至4月走势的61.8%斐波那契扩展位，约为2,455美元。贵金属走强，受益于美元走软、收益率表现疲弱，以及地缘政治消息喜忧参半、主要央行利率决策前景不明所引发的避险情绪，尤其是在首次降息之后。此外，中国推动出台更多刺激措施，加上今年主要经济体举行全国大选前股市创纪录上涨，也为XAUUSD多头提供支撑。

• 强烈买入： USDCAD、USDJPY、美元
• 强烈卖出： AUDUSD, NZDUSD, GBPUSD
• 买入： BTCUSD, ETHUSD, Nasdaq, Gold
• 卖出：DAX、FTSE 100、BTCUSD、AUDUSD、EURUSD

接下来周一行情可能较为平淡……

由于欧洲、瑞士和加拿大市场休市，加上缺乏重要数据或事件，动量交易者周一可能会发现市场交投清淡。不过，多位美联储官员将发表讲话；如果他们能说服交易者相信降息时间将推迟，美元或可收复失地。此外，西方对伊朗悲剧的反应也可能为大宗商品市场注入流动性。最值得关注的是本周公布的5月PMI初值和美国耐用品订单，这些将是指引市场方向的重要因素。

愿交易好运与你同在！