Los mercados globales adoptaron una postura de aversión al riesgo el jueves, y el sentimiento se mantuvo al inicio del viernes, ya que los sólidos datos de EE. UU. y los comentarios restrictivos de la Reserva Federal (Fed) avivaron los temores a subidas agresivas de las tasas de interés por parte del banco central estadounidense. Los titulares relacionados con China y el renovado pesimismo sobre las economías de la eurozona y el Reino Unido también podrían reforzar el ánimo de aversión al riesgo.
El deterioro del perfil de riesgo y el optimismo ante una nueva ola de divergencia entre la política monetaria de la Fed y la de los demás principales bancos centrales impulsaron los rendimientos de los bonos del Tesoro de EE. UU. y al dólar. Este mismo sesgo hizo caer los precios del oro, el petróleo crudo y las divisas de Australia y Nueva Zelanda.
Entre estos activos, USDJPY es el que más cae frente al dólar estadounidense, mientras que el petróleo Brent encabeza las pérdidas entre las materias primas, seguido por el oro. Además, las acciones también registraron pérdidas, mientras que las criptomonedas sorprendieron al alza.
A continuación, los últimos movimientos de los principales activos:
- Petróleo Brent cae cerca de un 1,0 % mientras los bajistas ponen a prueba la media móvil de 50 días, en torno a los 83,60 $.
- Oro marca un nuevo mínimo de seis semanas cerca de los 1.820 $, con una caída del 0,80 % al momento de redactar este texto.
- Índice del dólar estadounidense sube medio punto porcentual en una tendencia alcista de cuatro días, mientras los alcistas ponen a prueba el máximo de enero, en torno a 104,50 al momento de redactar.
- Wall Street cerró a la baja y arrastró a las acciones de la región Asia-Pacífico, así como a las de Europa y el Reino Unido.
- BTCUSD y ETHUSD sorprenden a los mercados con leves subidas, hasta alrededor de 23.600 $ y 1.650 $, respectivamente, al momento de redactar.
Todo gira en torno a la Fed
Con los últimos datos de EE. UU. antes de la publicación de las actas de la Fed de la próxima semana, que también mostraron datos mayormente positivos sobre la inflación y el empleo —además de la actividad económica estadounidense—, el día anterior se disiparon considerablemente las preocupaciones sobre un cambio en la política de la Reserva Federal. Los sólidos rendimientos de los bonos del Tesoro de EE. UU. también reforzaron las expectativas de una Fed restrictiva, elevaron los temores de una recesión mundial y respaldaron el repunte del índice del dólar hasta alcanzar un máximo de seis semanas.
Cabe señalar que la mejora de las ventas minoristas del Reino Unido y las expectativas sobre el Brexit tienen dificultades para imponerse a los bajistas, en un contexto de opiniones generalmente moderadas sobre el Reino Unido y el próximo movimiento del Banco de Inglaterra (BoE). Además, el optimismo cauto del Banco de la Reserva de Australia (RBA) apunta a un posible fin anticipado de la trayectoria de subidas de tasas en Australia. En la misma línea, los comentarios sobre un máximo de la inflación en Nueva Zelanda presionaron al NZDUSD.
Por otro lado, los nuevos temores sobre las tensiones entre Estados Unidos y China reforzaron los movimientos bajistas del AUDUSD y el NZDUSD.
A esto se suma el hecho de que China es uno de los mayores consumidores de oro del mundo, lo que, junto con la fortaleza del dólar estadounidense, favorece a los bajistas del oro y de los productos energéticos.
Como alternativa, BTCUSD y ETHUSD se recuperan tras retroceder desde máximos de varios días, mientras que los indicadores on-chain apuntan a un sesgo alcista entre los traders de criptomonedas.
- Compra fuerte: USDJPY
- Venta fuerte: ETHUSD, GBPUSD
- Comprar: índice del dólar, USDCAD, Nasdaq, EURUSD
- Vender: DAX, FTSE 100, oro, BTCUSD, AUDUSD
Atención puesta en las actas del FOMC
Mientras las preocupaciones sobre la Fed y los temores relacionados con China mantienen al dólar estadounidense fortalecido, la escasez de datos en el calendario podría dar un respiro a los alcistas del dólar hacia el final del viernes. Además, la cautela ante las actas del FOMC de la próxima semana y las primeras lecturas de los datos de actividad de febrero podría moderar el impulso del trading.
¡Que la suerte te acompañe en el trading!
