Pasar aset berisiko tampak goyah pada awal Selasa di tengah kecemasan yang biasanya muncul menjelang rilis data, serta libur panjang selama sepekan di China. Sinyal beragam dari AS dan jeda dalam reli saham sebelumnya juga membuat para trader tetap waswas.
Namun, perlu dicatat bahwa imbal hasil obligasi Treasury AS dan Dolar AS sedikit menguat karena para trader tampaknya yakin bahwa Federal Reserve (Fed) akan menunda pemangkasan suku bunga, terlepas dari hasil Indeks Harga Konsumen (CPI) AS hari ini.
Meski demikian, optimisme hati-hati para pembuat kebijakan Bank Sentral Eropa (ECB) mendorong para penjual EURUSD menjelang rilis awal PDB zona euro kuartal IV pekan ini. Sementara itu, GBPUSD melanjutkan rebound sejak awal pekan di tengah laporan ketenagakerjaan Inggris yang positif.
Sementara itu, NZDUSD masih tertekan karena harapan akan sikap hawkish Reserve Bank of New Zealand (RBNZ) memudar. Sebaliknya, USDJPY naik ke level tertinggi dalam 11 pekan di tengah kenaikan imbal hasil dan kekhawatiran bahwa Bank of Japan (BoJ) akan bersikap dovish.
Sementara itu, harga emas rebound dari level terendah dalam dua pekan dan mengakhiri penurunan beruntun selama empat hari. Minyak mentah juga tetap menguat di tengah kekhawatiran akan ketatnya pasokan.
Perlu dicatat bahwa saham-saham belum menunjukkan momentum kenaikan, sementara pelaku pasar bullish menanti petunjuk baru untuk melanjutkan reli menuju level tertinggi dalam beberapa tahun.
Untuk aset kripto, BTCUSD masih mendapat sedikit dukungan di level tertinggi sejak Desember 2021, tetapi ETHUSD mundur dari level tertinggi dalam sebulan.
Berikut adalah pergerakan terbaru aset-aset utama:
- Minyak Brent mencatat kenaikan tipis di $82.50, mendekati level tertinggi dua pekan yang tercatat pada Jumat.
- Harga emas memperpanjang penurunan selama empat hari berturut-turut sembari memantul dari garis support yang bertahan selama dua bulan di sekitar $2,020, dengan harga terakhir di sekitar $2,025.
- Indeks USD bergerak naik tipis menembus 104.00, mencatat kenaikan ringan setelah tren naik selama empat minggu.
- Wall Street ditutup dengan kenaikan tipis, sedangkan saham Asia-Pasifik sedikit menguat. Meski begitu, saham di Eropa dan Inggris mencatat pelemahan tipis pada jam pertama perdagangan.
- BTCUSD mencatat pelemahan tipis di dekat level tertinggi bulanan, sekitar $48,800, saat berita ini ditulis, sementara ETHUSD turun ke $2,500 saat kami menulis.
Kubu bullish Dolar AS masih memegang kendali menjelang CPI…
Pada hari Senin, Dolar AS mengabaikan data AS yang lemah dan optimisme hati-hati di kalangan trader saham, di tengah harapan bahwa pemangkasan suku bunga The Fed akan tertunda. Defisit Anggaran Federal AS pada Januari tercatat sebesar $22,0 miliar, dibandingkan dengan perkiraan $21,0 miliar dan angka $129,0 miliar pada Desember. Selain itu, data ekspektasi inflasi bulanan Federal Reserve New York (NY Fed) menunjukkan tekanan harga mereda, dengan proyeksi tiga tahun sebesar 2,4%, turun dari 2,6% sebelumnya. Ekspektasi inflasi untuk satu dan lima tahun juga tetap pada angka sebelumnya, masing-masing sebesar 3,0% dan 2,5%.
Di sisi lain, komentar Gubernur Federal Reserve (Fed) Michelle Bowman membela para pendukung kebijakan moneter ketat dan membuat Dolar AS serta imbal hasil tetap menguat. Bowman dari Fed mengatakan pada hari Senin bahwa masih terlalu dini untuk memperkirakan kapan dan seberapa besar Fed akan memangkas suku bunga.
Perlu dicatat bahwa ketegangan geopolitik juga turut memperkuat Dolar AS. Kabar bahwa militan Houthi menembakkan dua rudal dari Yaman yang dapat menyebabkan kerusakan ringan pada dua kapal pengangkut pasokan ke Iran menguji optimisme pasar di awal sesi dan mendorong Dolar AS sedikit menguat berkat statusnya yang secara tradisional dianggap sebagai aset safe haven. Senada dengan itu, Uni Eropa (UE) mengeluarkan kabar yang mengindikasikan adanya pembatasan perdagangan baru terhadap sejumlah perusahaan Tiongkok yang diduga membantu Rusia dalam perangnya melawan Ukraina.
Senada dengan itu, Direktur Pelaksana Dana Moneter Internasional (IMF), Kristalina Georgieva, juga menyampaikan pesan yang beragam saat mendukung sebagian besar bank sentral utama yang berupaya menunda pemangkasan suku bunga yang akan segera terjadi. Meski demikian, Georgieva dari IMF menyebutkan bahwa ia memperkirakan suku bunga akan mulai turun pada pertengahan tahun.
Meski Dolar AS tetap menguat, EURUSD belum menunjukkan momentum penurunan karena para pejabat ECB, yang terbaru Cipollone dan Wunsch, masih ragu untuk mendukung kecenderungan pemangkasan suku bunga. Hal serupa juga terlihat pada GBPUSD. Gubernur Bank of England (BoE) Andrew Bailey mengisyaratkan transisi ekonomi yang solid dan perlunya mempertahankan suku bunga lebih tinggi untuk waktu yang lebih lama. Selain itu, data ketenagakerjaan Inggris terbaru cukup mengesankan dan turut menjaga Cable tetap menguat.
Sebaliknya, data PPI Jepang untuk Januari yang lebih lemah memperkuat pandangan pasar sebelumnya bahwa BoJ akan lebih cepat keluar dari kebijakan moneter longgar. Hal ini mendorong pasangan USDJPY ke level tertinggi dalam beberapa bulan. Selain itu, data ekspektasi inflasi Selandia Baru yang lebih lemah meredam kecenderungan hawkish RBNZ dan membebani NZDUSD. Sementara itu, data sentimen Australia yang lebih lemah turut menahan penguatan AUDUSD, seiring dengan penguatan Dolar AS secara luas.
Emas bergerak naik turun di sekitar level support utama, sementara ketegangan geopolitik di Laut Merah dan kesiapan Arab Saudi untuk mengubah pasokan energi mendukung pembeli minyak mentah.
Selanjutnya, BTCUSD melonjak ke level tertinggi dalam beberapa bulan sekaligus memperpanjang kenaikan yang dipicu oleh persetujuan ETF spot Bitcoin. Sementara itu, ETHUSD memangkas kenaikan baru-baru ini karena trader kripto mencari petunjuk lebih lanjut untuk mempertahankan reli terbaru BTCUSD dan ETHUSD.
- Rekomendasi beli kuat: USDCAD, USDJPY
- Jual kuat: Minyak Mentah, Dolar AS, GBPUSD
- Beli: BTCUSD, ETHUSD, Nasdaq, Emas
- Jual: DAX, FTSE 100, BTCUSD, AUDUSD, EURUSD
CPI AS menjadi sorotan…
Setelah revisi data inflasi 2023 menunjukkan perubahan yang tidak signifikan, CPI AS hari ini akan dicermati untuk mencari petunjuk kemungkinan pemangkasan suku bunga The Fed pada 2024. CPI utama AS diperkirakan kembali mencatat angka 0,2% MoM, tetapi melambat secara tahunan menjadi 2,9% dari 3,2% sebelumnya. Selain itu, CPI AS di luar pangan & energi, yang juga dikenal sebagai CPI inti, diperkirakan kembali mencatat angka 0,3% MoM, sementara angka tahunannya mungkin melambat menjadi 3,7% dari 3,9%. Mengingat data diperkirakan melunak, dolar AS mungkin langsung melemah, tetapi pelemahan Greenback masih sulit terjadi di tengah kekhawatiran bahwa The Fed secara umum tetap hawkish. Karena itu, CPI AS hari ini penting bagi pergerakan intraday, tetapi mungkin tidak banyak mengubah kondisi pasar saat ini kecuali hasilnya jauh di luar perkiraan.
Semoga keberuntungan menyertai trading Anda!
